반응형
신한생각 자율주행 시장 개화에 찾아온 기회
2009년 설립된 카메라모듈 관련 자동화 장비 전문 생산 업체. 2023년 전
장용 장비 수주 확대에 따른 기술 경쟁력 부각. 2024년 수주 감소 → 실적
부진 → 자율주행 시장 개화에 따른 수혜 기대
자율주행 관련 글로벌 공정장비 생산 업체
ADAS/자율주행 핵심 센서 글로벌 공정장비 생산. 주요 제품은 카메라 모
듈 관련 자동화 장비(전장 등). 제품 개발을 통한 고객사 및 어플리케이션
적용 확대가 성장 포인트로 판단. 전장용 장비 수주잔고는 1Q22 14억원
→ 4Q22 123억원 → 4Q23 129억원 기록. 2023년 호실적 기록의 배경
2023년 대비 2024년 부진한 실적 흐름 기록. 3분기 매출액 30억원(-72%
전년대비), 영업적자 29억원 기록. 2023년 실적 성장의 배경인 장비 수주
감소가 실적 부진의 이유로 추정. 이에 기존 3분기 보수적 실적 추정치
(24.08.14, 큰 그림을 그릴 시기) 제시
자율주행 시장 연평균(2024~2028F) 성장률은 40%를 상회할 전망. 산업
특성상 자율주행 시장의 Lv업그레이드와 완성차 업체의 효율성, 안정성
니즈로 카메라 센싱 및 모듈 수혜는 지속될 전망. 2025년 실적 개선 기대
Valuation & Risk
2025년 신규 수주 확대시 실적 레벨업 가능. 최근 자율주행 관심 확대 및
레벨 업그레이드 기대에 따른 밸류에이션 상향도 긍정적 전망. 리스크 요
인으로 수주에 따른 실적 변동성 및 피어 대비 밸류에이션은 확인 필요
반응형
'경제 > 주식A' 카테고리의 다른 글
| 파트론 기업가치 제고 : 신성장매출 확대, 자사주 소각 (0) | 2024.12.14 |
|---|---|
| 제일기획 저점 찍고, 이제 상승 (0) | 2024.12.14 |
| 이지바이오 미국 법인 인수로 두 배 이상 성장 (0) | 2024.12.14 |
| 사이냅소프트 디지털 문서에 AI 입히기 (0) | 2024.12.14 |
| 삼성전자 Valuation Call (0) | 2024.12.14 |